助贷险大败局：保险业两次踏进同一条河流

助贷险并不是什么创新产品。保险业折戟助贷险，也不是第一次。上世纪90年代末，保险业曾有过一波车贷险大跃进，尔后一地鸡毛。故事何其相似。保险业不过两次踏进了同一条河流。

最近，人保关闭助贷险部门的传闻沸沸扬扬，撕开了助贷险的遮羞布。

作为一种信用保证险，过去数年里，助贷险随着互联网消费金融的爆发而快速做大，一度给众多保险公司贡献了规模可观的收入。

然而，当风险集中暴露之际，曾经的蜜糖就变成了砒霜。

2019年，因助贷险赔付暴增，人保的保证险业务亏损高达28.84亿元；长安责任险、阳光信保、中华联合财险等公司，同样在助贷险上栽了跟头。

疫情之下，助贷险业务风险更加凸显。4月22日，银保监会副主席黄洪公开表示，受疫情影响，保险公司经营波动加大，部分企业和个人收入减少，还款能力下降，违约率增加。比如，信用保证保险赔付率一季度呈大幅上升趋势，上升比例约50％。

需要指出的是，助贷险并不是什么创新产品。保险业折戟助贷险，也不是第一次。

上世纪90年代末，保险业曾有过一波车贷险大跃进，尔后一地鸡毛。

故事何其相似。保险业不过两次踏进了同一条河流。

车贷险全军覆没

以史为鉴，当前助贷险所遭遇的，不过是本世纪初车贷险悲剧的重演。

1998年，在亚洲金融危机的冲击下，中国政府着手扩大内需。当年9月，中国人民银行颁布《汽车消费贷款管理办法》，拉开了汽车金融发展大幕。

彼时，国内消费金融市场刚刚起步，商业银行对这类消费贷款没有完全放开，大多数消费者想要获得贷款并不容易，汽车消费贷款保证保险（简称“车贷险”）应运而生。

面对热烈的市场需求，财险公司纷纷涉足这一市场。官方数据显示，车贷险自推出后以年均200％以上的速度迅猛增长。

与此同时，车贷险业务经营风险日渐显现，尤其是诈骗、挪用资金、恶意拖欠及经营不善引发了严重的拖欠贷款问题，致使赔付率高企。

“部分地区车贷险业务赔付率高达100％以上。为此有的公司停办此项业务，进行清理整顿。”原保监会曾对外披露称，“车贷险属高风险业务。”

据媒体报道，2003年第一季度，广州地区各财险公司车贷险平均赔付率高达135.57％，所有开展此业务的保险公司无不亏损，个别公司的赔付率达到400％。

原保监会曾总结，车贷险业务经营风险形成的主要原因在于：一是信用体系不健全，缺乏信用监督和惩罚机制；二是产品设计不合理，责任范围过大，极易诱发借款人道德风险；三是保险公司对车贷险业务的风险性认识不足；四是社会环境变化。

2004年1月，针对车贷险市场中存在的突出问题，原保监会制定下发《关于规范汽车消费贷款保证保险业务有关问题的通知》，要求保险公司加强集中管理，建立完善风险控制机制，审慎开展车贷险业务。